| نام صرافی | وضعیت | اهرم | کارمزد | نیاز به KYC | نکته مهم |
|---|---|---|---|---|---|
| دی وای دی ایکس (dYdX) | فعال | تا 50× | 0.01% میکر / 0.05% تیکر | ندارد | نقدینگی بالا و سرعت عالی |
| چنجلی (Changelly) | فعال (غیرمتمرکز کامل نیست) | تا 100× | 0.02% میکر / 0.05% تیکر | دارد | مناسب برای ترید سبک و سریع |
| جی ام ایکس (GMX) | فعال | تا 100× | بسیار کم | ندارد | یکی از محبوب ترین DEXهای فیوچرز |
| مانگو مارکتس (Mango Markets) | فعال | تا 20× | حدود 0.1% (تیکر) | ندارد | سرعت فوق العاده روی Solana |
| پرپچوال پروتکل (Perpetual Protocol) | فعال | تا 10× | 0.01% تا 0.02% | ندارد | ساخته شده مخصوص فیوچرز |
| فیوچرسواپ (FutureSwap) | فعال | تا 30× | کمتر از 0.02% | ندارد | رابط ساده + کارمزد پایین |
| هایپرلیکویید (Hyperliquid) | فعال | تا 50× | بسیار کم | ندارد | سرعت بالا روی بلاک چین اختصاصی |
| ویوز دکس (Waves Dex) | غیرفعال برای فیوچرز | — | — | — | طبق بررسی ها، فیوچرز ندارد |
| ایپکس پرو (ApeX Pro) | تعطیل شده | — | — | — | کل پلتفرم بسته شده |
| لِوِرجی (Leverj) | تعطیل شده | — | — | — | از 13 آوریل 2024 خاموش شد |
تو این مقاله رفتیم سراغ بررسی بهترین صرافی های غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز؛ از dYdX و GMX گرفته تا Mango، Hyperliquid و چند مورد دیگه و حتی صرافی هایی مثل waves Dex و ApeX Pro که دیگه فیوچرز ارائه نمیدن رو هم بهتون گفتیم. این لیست کمک میکنه راحتتر انتخاب کنی و ببینی کدوم DEX برای سبک تریدت مناسبتره.
از اونجایی که نگه داشتن دارایی داخل صرافیهای متمرکز همیشه امن نیست، توجهها میره سمت صرافی های غیرمتمرکز مخصوص فیوچرز؛ جایی که هم کنترل کامل کیفپولت دست خودته، هم معاملات پرپچوال بدون تاریخ انقضا ارائه میدن و هم شفافیتشون خیلی بالاتره.
پادکست خلاصه مقاله “بهترین صرافی غیر متمرکز برای فیوچرز“
زمان پادکست: 6 دقیقه
بهترین صرافی های غیر متمرکز برای معاملات فیوچرز
در ادامه به معرفی و بررسی بهترین صرافی های غیر متمرکز برای معاملات فیوچرز میپردازیم:
DYDX
dYdX یکی از اون پلتفرمهاییه که برای معامله فیوچرز طراحی شده و واقعاً تمرکزش رو گذاشته روی این که کاربر بتونه با کنترل کامل کیفپول و بدون واسطه معامله کنه. اگر دنبال یکی صرافی های غیر متمرکز برای معاملات فیوچرز هستی که هم کارمزدش منطقی باشه هم امکاناتش کامل، dYdX یکی از انتخابهای جدیته.
مشخصات معاملاتی dYdX (فیوچرز)
- کارمزدهاش خیلی پایینه؛ معمولاً حدود ۰.۰۱٪ میکر و ۰.۰۵٪ تیکر.
- اهرم تا ۵۰ برابر میده.
- فقط فیوچرز دائمی داره و تاریخ انقضا هم نداره.
- سرعت اجرای سفارشها خیلی خوبه و بدون تأخیر اذیتکننده انجام میشن.
- KYC نمیخواد و مستقیم با کیف پول دیجیتال وصل میشی.
- اسپردها معمولاً پایینه چون نقدینگیش زیاده.
- با سرمایه کم هم میتونی شروع کنی.
Changelly
صرافی چنجلی رو بیشتر همه بهعنوان یه پلتفرم ساده برای تبدیل ارزهای دیجیتال میشناسن، اما بخش فیوچرز هم داره و خیلیها ازش برای معامله استفاده میکنن. البته مثل dYdX یا GMX غیرمتمرکز واقعی نیست، اما اگه دنبال یه محیط راحت و بدون دردسر باشی که سریع وصل شی و معامله بزنی، چنجلی میتونه گزینه قابلقبولی باشه.
مشخصات معاملاتی Changelly (فیوچرز)
- کارمزدهاش معمولاً حدود ۰.۰۲٪ میکر و ۰.۰۵٪ تیکره.
- اهرم تا ۱۰۰ برابر ارائه میده.
- فقط فیوچرز دائمی داره و تاریخ انقضا هم نداره.
- سرعت اجرای سفارشها خوبه و بدون لگ اذیتکننده انجام میشن.
- برای استفاده کامل معمولاً احراز هویت KYC لازم داره و مثل DEXهای کامل آزاد نیست.
- اسپردها در جفتهای اصلی خوبه ولی تو جفتهای کممعامله ممکنه بیشتر بشه.
- با سرمایه کم هم میتونی شروع کنی.
صرافی GMX
GMX یه پلتفرم دیفایِ غیرمتمرکزِ واقعیـکه هم معاملات اسپات داره، هم فیوچرز دائمی (Perpetual) روی شبکههای مثل آربیتریم و آوالنچ. نقدینیش خوبه، رابط کاربری مناسبه و گزینهاش برای کسانی که دنبال “بهترین صرافی های غیر متمرکز برای معاملات فیوچرز” هستن قطعا مدنظره.
مشخصات معاملاتی GMX (فیوچرز)
- کارمزدش کمه و ساختارش هم سادهست، معمولاً خیلی بیشتر از چند صدم درصد نمیشه.
- اهرم تا ۱۰۰ برابر میده و از این نظر یکی از قویترین DEXهاست.
- فیوچرز دائمی ارائه میده و قیمتها با اوراکل تنظیم میشن تا اسپرد و لغزش زیاد نشه.
- سرعت اجرای سفارشها خوبه چون نقدینگی از استخرهای خودش تأمین میشه.
- نیازی به احراز هویت نداره و مستقیم با کیف پول Web3 وصل میشی.
- لغزش قیمت معمولاً پایینه، مخصوصاً روی BTC و ETH.
- برای شروع هم محدودیت خاصی نداره؛ با مارجین کم هم میتونی وارد معامله شی.
Mango Markets
Mango Markets یکی از معروفترین پلتفرمهای غیرمتمرکز روی سولانا هست که فیوچرز دائمی رو هم ارائه میده. سرعتش خیلی بالاست، کارمزدش منطقیه و چون همهچی روی شبکه Solana انجام میشه، معاملههام معمولاً بدون تأخیر انجام میشن. اگر دنبال یکی صرافی های غیر متمرکز برای معاملات فیوچرز هستی که هم راحت وصل شی هم تجربه تریدش خوب باشه، Mango Markets میتونه گزینه قابل قبولی باشه.
مشخصات معاملاتی Mango Markets (فیوچرز)
- کارمزدهاش پایینه؛ معمولاً تیکر حدود ۰.۱٪ و میکر بعضی وقتها حتی منفی هم میشه.
- اهرم تا ۲۰ برابر میده.
- فقط فیوچرز دائمی ارائه میده و تاریخ انقضا ندارن.
- سرعت اجرای سفارشها خیلی خوبه چون روی سولاناست و معمولاً لگ نداره.
- KYC نمیخواد و مستقیم با کیفپولت وصل میشی.
- اسپردها معمولاً پایینه، مخصوصاً روی جفتارزهای اصلی.
- با سرمایه کم هم میتونی شروع کنی.
صرافی Perpetual Protocol
Perpetual Protocol یکی از اون پلتفرمهاییه که از روز اول فقط برای فیوچرز ساخته شده. روی آربیتروم و آپتیمیسم اجرا میشه و سرعتش خیلی خوبه. اگه دنبال یک صرافی ارز دیجیتال غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز هستی که کارمزدش پایین باشه و تجربه تریدش هم روان باشه، این یکی واقعاً گزینه محکم و قابل اعتمادیه.
مشخصات معاملاتی Perpetual Protocol (فیوچرز)
- کارمزدهاش معمولاً پایینه؛ بسته به شرایط بازار حدود ۰.۰۱٪ تا ۰.۰۲٪ میشه.
- اهرم تا ۱۰ برابر میده.
- تمام معاملاتش فیوچرز دائمی هستن و تاریخ انقضا ندارن.
- سرعت اجرای سفارشها بهخاطر اجرای روی Arbitrum/Optimism خیلی خوبه و تأخیر زیادی نمیبینی.
- KYC نمیخواد و فقط کیفپولت رو وصل میکنی.
- اسپردها معمولاً قابلقبوله و روی جفتارزهای اصلی پایینتره.
- با سرمایه کم هم میتونی وارد معامله بشی و محدودیت خاصی نداره.
صرافی FutureSwap
FutureSwap یکی از پلتفرمهاییه که تمرکزش رو گذاشته روی معاملات فیوچرز غیرمتمرکز با کارمزد کم و محیط خیلی ساده. اگه دنبال یه صرافی غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز هستی که هم شلوغ نباشه هم کار باهاش راحت باشه، FutureSwap میتونه برات مناسب باشه.
مشخصات معاملاتی FutureSwap (فیوچرز)
- کارمزدهاش پایینه و معمولاً کمتر از ۰.۰۲٪ محسوب میشه.
- اهرم تا ۳۰ برابر میده.
- معاملاتش فیوچرز دائمی هستن و تاریخ انقضا ندارن.
- سرعت اجرای سفارشها خوبه و معمولاً بدون تأخیر انجام میشن.
- KYC لازم نداره و مستقیم با کیفپولت وصل میشی.
- اسپردها معمولاً پایینه چون مدل نقدینگیش AMM هست.
- با سرمایه کم هم میتونی شروع کنی.
Hyperliquid
Hyperliquid یکی از خفنترین پلتفرمهای غیرمتمرکز برای فیوچرزِ این روزهاست. روی بلاکچین اختصاصی خودش ساخته شده و تجربه معاملهکردن توش خیلی شبیه صرافیهای متمرکز معروفه، فقط با این تفاوت که کنترل کامل کیفپول دست خودته. سرعت بالاست، کارمزدها خیلی منطقیه و برای کسی که یه صرافی غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز میخواد، گزینهایه که واقعاً باید روش حساب کنه.
مشخصات معاملاتی Hyperliquid (فیوچرز)
- کارمزدهاش خیلی پایینه و هزینه گس تقریباً نزدیک به صفره.
- اهرم تا ۵۰ برابر میده.
- فقط فیوچرز دائمی ارائه میده و تاریخ انقضا ندارن.
- سرعت اجرای سفارشها فوقالعاده بالاست و معاملهها بدون لگ انجام میشن.
- KYC لازم نداره و مستقیم با کیفپولت وصل میشی.
- اسپردها معمولاً پایینه چون دفتر سفارش آنچین و نقدینگی خوب داره.
- با سرمایه کم هم میتونی شروع کنی.
Waves Dex
طبق گفتوگویی که با پشتیبانی رسمی Waves داشتیم، این صرافی در حال حاضر هیچ نوع معاملات فیوچرز نداره و فقط Spot و Swap فعال هست.
صرافی Apex Pro
Apex Pro گفته:
ApeX Pro has sunset, and all trading contracts have been removed.
ترجمه: ApeX Pro خاموش شده و تمام قراردادهای معاملاتی حذف شده.
ApeX Pro قبلاً یکی از پلتفرمهای غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز بود، اما الان بهطور کامل تعطیل شده و هیچنوع معاملهای تو پلتفرم انجام نمیشه. کل قراردادها حذف شدن و فقط امکان برداشت داراییها وجود داره.
صرافی Leverj
Leverj قبلاً یکی از صرافیهای غیرمتمرکز فعال در حوزه فیوچرز بود، اما طبق اعلام رسمی تیم پروژه، این پلتفرم در تاریخ ۱۳ آوریل ۲۰۲۴ (April 13, 2024) بهطور کامل بسته شد و فعالیتش رو متوقف کرد. کاربران فقط میتونستن موجودیهای باقیمونده خودشون رو برداشت کنن و بعد از اون، سرویس صرافی بهطور کامل غیرقابل استفاده شد. بنابراین Leverj دیگه گزینهای برای صرافی غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز محسوب نمیشه و بهتره سراغ پلتفرمهای فعالتر بری.
اهمیت صرافی های غیرمتمرکز برای فیوچرز
صرافیهای غیرمتمرکز تو سالهای اخیر به یکی از مهمترین گزینهها برای معاملات فیوچرز تبدیل شدن و دلیلش فقط «غیرمتمرکز بودن» نیست. نقطه عطف این رشد، قراردادهای پرپچوال هست؛ قراردادهایی که تاریخ انقضا ندارن و تریدر میتونه هرچقدر خواست پوزیشنش رو باز نگه داره. همونطور که در chainup اشاره شده:
Perpetual contracts have gained immense popularity in the crypto market, dominating a significant portion of the total trading volume due to their flexible duration and alignment with spot prices.
ترجمه: “قراردادهای پرپچوال در بازار کریپتو بهشدت محبوب شدهاند و بهدلیل مدتزمان انعطافپذیر و هماهنگیشان با قیمتهای اسپات، بخش بزرگی از حجم معاملات را به خودشان اختصاص دادهاند.”
این انعطاف باعث شده تریدرها آزادی عمل بیشتری داشته باشن و خیلی راحتتر استراتژیهای کوتاهمدت یا بلندمدت خودشون رو پیاده کنن.
از طرف دیگه، DEXها هر روز دارن به عملکرد صرافیهای متمرکز نزدیکتر میشن. استفاده از دفتر سفارش آنچین، نقدینگی بهتر و سرعت اجرای بالاتر باعث شده تجربه ترید توشون خیلی حرفهایتر بشه و اون فاصلهای که قبلاً بین DEX و CEX بود، بهخصوص تو حوزه فیوچرز، کمکم از بین بره.
اما مهمترین دلیل محبوبیت DEXها شفافیت و امنیت بالاشونه. تمام معاملات روی بلاکچین ثبت میشن و امکان دستکاری، قفل شدن دارایی یا اتفاقاتی مثل سقوط FTX تقریباً صفره. این مسئله برای معاملات اهرمی که ریسک بالاتری دارن، اهمیت خیلی بیشتری پیدا میکنه. و دقیقاً همینجاست که مدیریت سرمایه در فیوچرز نقش حیاتی پیدا میکنه، چون وقتی همهچیز روی زنجیره شفافه، کنترل روی ریسک و اندازه پوزیشن بسیار اصولیتر انجام میشه.
در نهایت، ترکیب کنترل کامل روی دارایی، نبود نیاز به KYC، شفافیت مطلق و پشتیبانی از قراردادهای پرپچوال باعث شده صرافیهای غیرمتمرکز به یک جایگزین جدی و مدرن برای معاملات فیوچرز تبدیل بشن؛ جایی که هم آزادی بیشتری داری و هم امنیت بالاتر.
نتیجه گیری
در مجموع، از بین تمام صرافیهایی که بررسی کردیم، فقط چندتا واقعاً برای معاملات فیوچرز غیرمتمرکز قابل اعتماد و فعال هستن. پلتفرمهایی مثل dYdX، GMX، Hyperliquid، Mango Markets، Perpetual Protocol و FutureSwap بهترین تجربه رو از نظر سرعت، امنیت و کارمزد ارائه میدن و کنترل کامل روی داراییت هم همیشه دست خودته. بقیه صرافیها یا فیوچرز ندارن یا کاملاً تعطیل شدن.
در نهایت انتخاب بهترین DEX به نیازت بستگی داره، ولی مهم اینه که همیشه قبل از ترید، وضعیت پلتفرم رو چک کنی و با مدیریت ریسک وارد معامله شی.
سوالات متداول
با توجه به سرعت، نقدینگی و امنیت، معمولاً dYdX، GMX و Hyperliquid بهترین گزینههای فعال و قابلاعتماد هستن.
بهطور کلی بله، چون دارایی روی کیفپول خودت میمونه و نیازی نیست به یک صرافی متمرکز اعتماد کنی.
بله. پلتفرمهایی مثل dYdX تا 50×، GMX تا 100× و Hyperliquid تا 50× اهرم ارائه میدن.
نه، تقریباً همه DEXهای فیوچرز بدون KYC کار میکنن.
معمولاً کارمزدها پایین و شفافه، و اسپرد هم روی پلتفرمهای معروف مثل dYdX و GMX خیلی کمه.
Waves Dex فیوچرز نداره و Leverj و Apex Pro هم کاملاً تعطیل شدن.
بله، تو بیشترشون حتی با چند دلار هم میتونی پوزیشن باز کنی.
من یه سوال دارم؛ با توجه به اینکه این مقاله روی صرافیهای غیرمتمرکز برای معاملات فیوچرز تمرکز کرده، برای کسی که نمیخواد مستقیم وارد ترید اهرمی بشه، استفاده از ETF فیوچرز بیت کوین میتونه جایگزین امنتری باشه؟ یا از نظر ریسک و بازده، DEXهای فیوچرز همچنان گزینه بهتری هستن؟
با سلام، ETF فیوچرز بیت کوین برای سرمایهگذارهای سنتی خوبه که بدون درگیر شدن با کیف پول و مدیریت مارجین، روی نوسانات بیت کوین سرمایهگذاری کنن. اما اگه دنبال ترید حرفهای فیوچرز با کنترل کامل دارایی و کارمزد پایین هستی، DEXهایی مثل dYdX یا GMX گزینه بهصرفهتر و انعطافپذیرتری هستن.